In einem Gespräch mit Oliver Borrmann, dem Managing Partner und Gründer der bmp Ventures AG, konnten wir einen tiefen Blick in die Welt des Venture Capitals werfen. Seit der Gründung im Jahr 1997 hat bmp Ventures über 250 Startups finanziert und begleitet – eine Reise durch Höhen und Tiefen, die nicht nur das Wachstum des Unternehmens, sondern auch die Entwicklung der gesamten Venture Capital Landschaft in Deutschland widerspiegelt. Oliver gewährt uns Einsichten in die Anpassungen, Herausforderungen und Erfolgsgeheimnisse, die bmp Ventures auf seinem Weg begleitet haben.
Die Venture Capital Szene: Eine Landschaft im Wandel
Rückblickend auf die Anfänge beschreibt Oliver die damalige Venture Capital Szene als "einen Haufen Wilder der New Economy." Er erinnert sich:
"Als wir 1997 mit bmp ins Abenteuer Venture Capital gestartet sind, gab es so gut wie keine Venture Capital Investor:innen in Deutschland."
Doch durch das Überstehen der dot.com-Blase und die anschließende Professionalisierung ihrer Prozesse hat bmp sich von diesen bescheidenen Anfängen zu einer festen Größe im deutschen Wirtschaftssystem entwickelt. "Heute sind wir eine etablierte Industrie und fester Bestandteil des Wirtschaftssystems," erklärt Oliver, was den signifikanten Wandel der Branche und bmp’s Rolle darin hervorhebt.
Investitionsphilosophie und Erfolgsstrategien
Olivers Ansatz bei der Auswahl von Investments reflektiert eine tiefe Überzeugung in die Bedeutung von Nachhaltigkeit und Unternehmertum. Er betont: "Wir suchen nicht nach dem nächsten Unicorn, bei dem wir unseren Einsatz um den Faktor 50 vermehren können." Stattdessen richtet sich das Augenmerk auf Unternehmen, "denen wir zutrauen, mit Ihren Produkten langfristig nachhaltig am Markt zu bestehen." Diese Philosophie ist geprägt von der Suche nach echten Innovationen und Gründer:innen-Teams, die für ihre Vision brennen. Oliver fügt hinzu:
"Wir scheuen kein Risiko und steigen oft schon in der Ideenphase mit ein, auch wenn das in manchen Fällen ein wenig Roulette ist. Es heißt ja nicht grundlos Risikokapital."
Wertvolle Tipps für Gründer:innen
Mit über 140 Trade Sales und IPOs teilt Oliver einige unverzichtbare Ratschläge für Gründer:innen. Eine der grundlegendsten Lektionen, die Oliver teilt, ist die Bedeutung des Zuhörens und der Offenheit für Beratung. "Man muss zuhören können. Gründer:innen, die unbelehrbar oder beratungsresistent sind, bringen es oft nicht sonderlich weit," erklärt er und verweist dabei auf die Erfahrung von bmp Ventures mit tausenden Teams, was eine schnelle Einschätzung darüber erlaubt, ob ein Team und ein Konzept Erfolg haben können. Diese Offenheit für Feedback und die Fähigkeit, konstruktive Kritik in den eigenen Wachstumsprozess zu integrieren, sind essentiell für die Entwicklung eines Startups.
Ein weiterer Punkt, den Oliver anspricht, betrifft die Verhandlungen mit VCs. Hier rät er zur Fairness: "Weiterhin sollten die Gründer:innen sich in den Verhandlungen mit den VCs nicht selbst optimieren." Ein Investment muss für beide Seiten Sinn ergeben und ein gutes Rendite-/Risikoprofil aufweisen, damit die Beziehung fruchtbar ist. Ein guter VC bringt neben Kapital auch wertvolles Know-how und Netzwerke mit, was einen echten Wertbeitrag für das Startup darstellt.
Abschließend erinnert Oliver an eine "goldene Faustregel": "Es dauert immer doppelt so lange und kostet doppelt so viel." Diese realistische Annahme sollte in jede Businessplanung integriert werden, um Enttäuschungen zu vermeiden und eine solide Grundlage für das Unternehmenswachstum zu schaffen. Zu optimistische Planungen dienen weder den Gründer:innen noch den Investor:innen.
Zukunft im Blick: Trends und Chancen
In unserem Gespräch erörterten wir die zukünftigen Richtungen und Trends im Startup-Ökosystem, die besonderes Interesse wecken. Olivers Einsichten verdeutlichen, dass bmp Ventures nicht nur am Puls der Zeit agiert, sondern auch aktiv an der Gestaltung der Zukunft mitwirkt.
"Trends gibt es immer wieder, aber einige fallen in die Kategorie 'flavour of the day', die sind dann auch schnell wieder passé," beginnt Oliver und betont damit die Bedeutung der Unterscheidung zwischen vorübergehenden Hypes und fundamentalen Entwicklungen. Ein solcher langfristiger Trend, der nach seiner Einschätzung "sehr viel Venture Capital benötigt," ist die Digitalisierung. Diese umfasst ein breites Spektrum von Technologien und Anwendungen, von klassischen B2B-SaaS-Tools bis hin zu fortschrittlichen KI-Anwendungen, die das Potenzial haben, Industrien grundlegend zu verändern.
Ein spezifisches Beispiel, das er hervorhebt, betrifft die Wirkstofffindung für Medikamente. Hier könnte KI die Forschungs- und Entwicklungszeiten signifikant verkürzen und so die medizinische Wissenschaft um Jahre voranbringen. Diese Technologien stehen beispielhaft für den Typ von Innovationen, in die bmp Ventures investieren möchte: Lösungen, die echte Probleme adressieren und einen nachhaltigen Impact versprechen.
Zwischen Tradition und Zukunft: bmp Ventures’ fortwährende Mission
Zum Abschluss reflektiert Oliver über die Rolle von bmp Ventures in einer sich ständig verändernden Venture-Capital-Landschaft. "Es ist unsere Mission, nicht nur finanzielle Mittel bereitzustellen, sondern auch als aktiver Partner die Unternehmen zu unterstützen, die die Welt von morgen gestalten." Die Kombination aus tiefem Marktverständnis, einem starken Netzwerk und der Fähigkeit, langfristige Trends zu erkennen und zu nutzen, positioniert bmp Ventures als einen wichtigen Akteur, der bereit ist, die Herausforderungen und Chancen der Zukunft anzugehen.
Olivers persönliche Hingabe an seine Arbeit wird deutlich, wenn er seine Passion für die Venture-Capital-Welt zum Ausdruck bringt: "Da ich meinen Job wirklich liebe und mir nichts Schöneres und vor allem Abwechslungsreicheres vorstellen kann, werde ich ihn hoffentlich noch sehr lange machen." Diese Leidenschaft für seine Arbeit und die Branche insgesamt treibt ihn an, kontinuierlich nach neuen Möglichkeiten zu suchen, um bmp Ventures und die unterstützten Startups zum Erfolg zu führen.
